التمويل الشخصي
Bank run الذعر المصرفي
_logo%201.svg)
ما هو الذعر المصرفي؟
الذعر المصرفي هو عبارة عن تدفق كبير ومفاجئ لسحب الودائع من البنوك أو المؤسسات المالية بوتيرة سريعة بسبب المخاوف بشأن قدرة هذه المؤسسات على الوفاء بالتزاماتها المالية. تصاعد الذعر المصرفي يمكن أن يؤدي إلى تدهور سريع في الثقة بالنظام المالي وتصاعد الضغوط على البنوك والأسواق المالية بشكل عام.
النقاط الرئيسية لمصطلح "الذعر المصرفي"
- يحدث الذعر المصرفي عندما يقوم مجموعة كبيرة من المودعين بسحب أموالهم من البنوك في نفس الوقت.
- يقوم العملاء في حالات الذعر المصرفي عادةً بسحب الأموال استنادًا إلى المخاوف من أن المؤسسة قد تصبح معلنة عن تعثرها.
- مع سحب المزيد من الناس للأموال، تنفق البنوك احتياطياتها النقدية ويمكن أن تصل إلى التعثر.
- حدثت حالات الذعر المصرفي على مر التاريخ، بما في ذلك خلال الكساد الكبير وأزمة عام 2008.
- تم تأسيس هيئة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) في عام 1933 لمحاولة تقليل حدوث حالات الذعر المصرفي.
فهم الذعر المصرفي
تحدث عمليات الذعر المصرفي عندما يبدأ عدد كبير من الأشخاص في إجراء عمليات سحب من البنوك لأنهم يخشون من نفاد أموال المؤسسات. عادة ما يكون التهافت على البنوك نتيجة الذعر وليس الإفلاس الحقيقي. إن التهافت على البنوك بسبب الخوف الذي يدفع البنك إلى الإفلاس الفعلي يمثل مثالًا كلاسيكيًا على نبوءة تحقق ذاتها. يتخلف البنك عن المخاطرة، حيث يحتفظ الأفراد بسحب الأموال. لذا فإن ما يبدأ على شكل ذعر يمكن أن يتحول في النهاية إلى وضع افتراضي حقيقي.
ذلك لأن معظم البنوك لا تحتفظ بهذا القدر من النقد في متناول اليد في فروعها. في الواقع، لدى معظم المؤسسات حدًا معينًا لمقدار تخزينها في خزائنها كل يوم. يتم تعيين هذه الحدود بناءً على الحاجة ولأسباب أمنية. يضع البنك الاحتياطي الفيدرالي أيضًا حدودًا نقدية داخلية للمؤسسات. يتم استخدام الأموال الموجودة لديهم في الدفاتر لإقراض الآخرين أو يتم استثمارها في أدوات استثمارية مختلفة.
نظرًا لأن البنوك عادةً ما تحتفظ بنسبة صغيرة فقط من الودائع كنقد في متناول اليد، فيجب عليها زيادة وضعها النقدي لتلبية طلبات السحب من عملائها. إحدى الطرق التي يستخدمها البنك لزيادة النقد المتوفر هي بيع أصوله - أحيانًا بأسعار أقل بكثير مما لو لم يكن مضطرًا للبيع بسرعة.
يمكن أن تؤدي الخسائر الناتجة عن بيع الأصول بأسعار منخفضة إلى إفلاس البنك. يحدث ذعر البنك عندما تتحمل عدة بنوك الجريان في نفس الوقت.
تاريخ الذعر المصرفي
تعود عمليات الذعر المصرفي إلى الوراء منذ ظهور الأعمال المصرفية، عندما كان صاغة الذهب في أوروبا خلال القرنين الخامس عشر والسادس عشر يصدرون إيصالات ورقية قابلة للاسترداد مقابل الذهب المادي الذي يزيد عن المخزون الذي يمتلكونه. كان هذا مثالًا مبكرًا على الخدمات المصرفية الاحتياطية الجزئية، حيث يمكن للمصرفيين إصدار المزيد من الأوراق النقدية القابلة للاسترداد بالذهب أكثر مما لديهم في المخزون.
كان هذا المفهوم قابلاً للتطبيق لأن صائغي الذهب (والمصرفيين الأكثر حداثة) كانوا يعلمون أنه في أي يوم، لن يُطلب سوى نسبة صغيرة من الذهب المتاح للاسترداد. ومع ذلك، إذا طالب المودعون فجأة برواسب الذهب الخاصة بهم دفعة واحدة، فقد يؤدي ذلك إلى كارثة - وقد حدث هذا عدة مرات استجابةً لضعف المحاصيل أو الاضطرابات السياسية.
في التاريخ الحديث، غالبًا ما ترتبط عمليات الذعر المصرفي بالكساد العظيم. في أعقاب انهيار سوق الأسهم عام 1929، بدأ المودعون الأمريكيون في الذعر والبحث عن ملجأ في الاحتفاظ بالنقود المادية. حدث أول فشل مصرفي بسبب السحوبات الجماعية في عام 1930 في ولاية تينيسي .2 ومع ذلك، فقد أدى هذا الحادث الذي بدا طفيفًا ومعزولًا إلى سلسلة من عمليات البنوك اللاحقة عبر الجنوب ثم البلد بأكمله حيث سمع الناس بما حدث وسعوا إلى سحب أموالهم. ودائعهم الخاصة قبل أن يخسروا مدخراتهم - وهو سلوك راعي أدى فقط إلى تسريع عمليات السحب البنكي عبر حلقة ردود فعل سلبية.
بدأت الشائعات تنتشر بأن البنوك ترفض إعادة أموال العملاء إلى العملاء، مما تسبب في مزيد من الذعر والقلق بين الجمهور. في كانون الأول (ديسمبر) 1930، غادر الفرع أحد سكان نيويورك الذي نصحه بنك الولايات المتحدة بعدم بيع سهم معين وبدأ على الفور بإخبار الناس أن البنك غير راغب أو غير قادر على بيع أسهمه. اصطف عملاء البنوك بالآلاف وسحبوا في غضون ساعات أكثر من 2 مليون دولار من البنك.
مثلت تعاقب عمليات تشغيل البنوك التي حدثت في أوائل الثلاثينيات من القرن الماضي تأثير الدومينو من نوع ما، حيث أخافت أنباء فشل أحد البنوك عملاء البنوك المجاورة، مما دفعهم إلى سحب أموالهم، حيث أدى فشل بنك واحد في ناشفيل إلى ظهور مجموعة من البنوك. يمر عبر الجنوب الشرقي.
رداً على عمليات البنوك في الثلاثينيات، أنشأت الحكومة الأمريكية العديد من الآليات التنظيمية لمنع حدوث ذلك مرة أخرى، بما في ذلك إنشاء المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع(فديكو)، والتي تؤمن اليوم المودعين حتى 250 ألف دولار لكل مؤسسة مصرفية.
قوبلت الأزمة المالية لعامي 2008-2009 مرة أخرى ببعض التدفقات المصرفية البارزة. في 25 سبتمبر 2008، تم إغلاق واشنطن ميوتشوال ، سادس أكبر مؤسسة مالية أمريكية في ذلك الوقت، من قبل مكتب مراقبة التوفير الأمريكي .5 خلال الأيام التالية، سحب المودعون أكثر من 16.7 مليار دولار من الودائع، مما تسبب في نفاد الاحتياطيات النقدية قصيرة الأجل للبنك.
في اليوم التالي، تم إغلاق بنك واشوفيا أيضًا لأسباب مماثلة، عندما سحب المودعون أكثر من 15 مليار دولار على مدى أسبوعين بعد أن أبلغ واشوفيا عن نتائج أرباح سلبية في وقت سابق من ذلك الربع. أرصدة أعلى من 100000 دولار مؤمنة من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (فديكو)، مما يؤدي إلى انخفاض هذه الأرصدة إلى أقل بقليل من حد (فديكو).
لكن مع هذا، فإن فشل البنوك الاستثمارية الضخمة مثل ليمان براذرز ، والمجموعة الأميركية، وبير ستيرنز لم يكن نتيجة لتشغيل المودعين للبنك. بل نتج ذلك عن أزمة ائتمانية وأزمة سيولة تشمل المشتقات المالية والأوراق المالية المدعومة بالأصول.
منع الذعر المصرفي
استجابةً للاضطرابات التي حدثت في الثلاثينيات من القرن الماضي، اتخذت الحكومات عدة خطوات لتقليل مخاطر التهافت البنوك في المستقبل. ربما كان أكبرها هو إنشاء متطلبات الاحتياطي، والتي تفرض على البنوك الاحتفاظ بنسبة معينة من إجمالي الودائع المتوفرة كنقد.
بالإضافة إلى ذلك، أنشأ الكونجرس الأمريكي مؤسسة التأمين الفيدرالية (فديكو) في عام 1933. تم إنشاؤها ردًا على العديد من الإخفاقات المصرفية التي حدثت في السنوات السابقة، وتؤمن هذه الوكالة الودائع المصرفية. وتتمثل مهمتها في الحفاظ على الاستقرار وثقة الجمهور في النظام المالي الأمريكي.
في عام 1933. تم إنشاؤها ردًا على العديد من الإخفاقات المصرفية التي حدثت في السنوات السابقة، وتؤمن هذه الوكالة الودائع المصرفية. وتتمثل مهمتها في الحفاظ على الاستقرار وثقة الجمهور في النظام المالي الأمريكي.
أبطئها. قد تختار البنوك الإغلاق لفترة من الوقت إذا واجهت تهديدًا بتدفق البنك. هذا يمنع الناس من الاصطفاف وسحب أموالهم. فعل فرانكلين روزفلت ذلك في عام 1933 بعد أن تولى منصبه. أعلن عطلة البنوك، ودعا إلى إجراء عمليات تفتيش للتأكد من ملاءة البنوك حتى تتمكن من مواصلة العمل..
الاقتراض. قد تقترض البنوك من مؤسسات أخرى إذا لم يكن لديها احتياطيات نقدية كافية. قروض كبيرة قد تمنعهم من الإفلاس.
تأمين الودائع. عندما يعرف الناس أن ودائعهم مؤمنة من قبل الحكومة، فإن مخاوفهم تنحسر بشكل عام. كان هذا هو الحال منذ أن أنشأت الولايات المتحدة (فديكو).
مهم: تعمل البنوك المركزية عادة كملاذ أخير لإقراض البنوك الفردية أثناء الأزمات مثل تدفقات البنوك.
الذعر المصرفي مقابل الذعر المصرفي الصامت
عادة ما يتم تصوير عمليات الذعر المصرفي على أنها صف طويل من عملاء البنوك ينتظرون بفارغ الصبر دورهم للصعود إلى نافذة الصراف والمطالبة بإغلاق حساباتهم. اليوم، عندما يحدث تشغيل للبنك، فإنه لا يتم مواجهته بخطوط طويلة. يحدث ما يسمى بالتدفق الصامت للبنك عندما يقوم المودعون بسحب الأموال إلكترونيًا بكميات كبيرة دون الدخول الفعلي إلى البنك. تشبه عمليات تشغيل البنوك الصامتة عمليات البنوك العادية، باستثناء سحب الأموال عبر تحويلات مركز تبادل المعلومات الآلي والتحويلات البنكية وغيرها من الطرق التي لا تتطلب عمليات سحب نقدية ماديًا.
من بعض النواحي، تجعل هذه التقنيات الجديدة احتمال إدارة البنك أكثر تهديدًا من منظور البنك. العديد من الحواجز التقليدية التي كان من الممكن أن تساعد في إبطاء وتيرة التسيير المصرفي - مثل حاجة العملاء إلى الانتظار في طوابير طويلة لسحب الأموال - لم تعد قابلة للتطبيق. وبالمثل، لا يحتاج العملاء اليوم إلى الانتظار لتقديم الطلبات خلال ساعات عمل البنك. يمكنهم إصدار أمر عبر الإنترنت وستتم معالجة هذا الطلب بمجرد فتح البنك.
من ناحية أخرى، قد تفيد هذه وسائل الراحة الحديثة البنوك أيضًا من خلال جعل حدوث تدفقات البنوك أقل وضوحًا للمراقبين الخارجيين. قد يكون المودع أكثر احتمالاً لسحب أمواله إذا رأى المودعين الآخرين يصطفون خارج البنك الراغبين في القيام بذلك. مع طلبات السحب الإلكترونية، قد يكون من الصعب رؤية أعراض التهافت على البنك.
الأسئلة الشائعة حول الذعر المصرفي
- ما المقصود بالذعر المصرفي؟
عندما يركض الأشخاص حرفيًا بأسرع ما يمكن إلى بنكهم من أجل سحب أموالهم خوفًا من انهيار البنك، فهذا هو المكان الذي نشأ فيه المصطلح. عندما يتم ذلك في وقت واحد من قبل العديد من المودعين، يمكن للبنك أن ينفد النقد الذي يقدمه لعملائه (بسبب الاحتياطي المصرفي الجزئي) وبالتالي ينهار.
- متى كان آخر بالذعر المصرفي ؟
آخر ذعر مصرفي تم الإبلاغ عنه حدث في مايو من عام 2019 عندما انتشرت شائعات كاذبة في وسائل التواصل الاجتماعي وتطبيقات الرسائل التي كان مترو بنك مقره في الولايات المتحدة يحاول مصادرة ممتلكات العملاء والأموال المحتجزة في صناديق الودائع الآمنة. ونتيجة لذلك، بدأ عملاء مترو بنك يطالبون بأموالهم. بدأ الذعر ينتشر مع نشر الصور على تويتر التي تظهر الزبائن الذين يتوقفون عن الدخول إلى حساباتهم.
- لماذا الذعر المصرفي سيء؟؟
تخلق عمليات الذعر المصرفي حلقات ردود فعل سلبية يمكن أن تؤدي إلى انهيار البنوك والتسبب في أزمة مالية أكثر منهجية. نظرًا لأن البنك قد يكون في متناول اليد فقط، لنفترض أن 10 ٪ من النقد الذي يمثله إجمالي الودائع، إذا طلب 20 ٪ من العملاء استرداد أموالهم، فلن يكون لدى البنك ما يكفي للعودة إلى المودعين. ومع ذلك، إذا كانت وتيرة عمليات السحب متداخلة وموزعة بمرور الوقت، فمن المحتمل أن يكون البنك قادرًا على توفير الأموال النقدية المطلوبة.
- هل الذعر المصرفي ممكن اليوم؟
في حين أن هناك العديد من الآليات التنظيمية المعمول بها الآن للتخفيف من حدة التهافت على البنوك، فإن عمليات تشغيل البنوك الصامتة بوساطة التحويلات الإلكترونية يمكن أن تجعل التهافت على البنك أمرًا ممكنًا.
"اقرأ المزيد من المعلومات عن الأمور المالية على موقعنا مالبيديا (Maalpedia)"
المراجع المعتمدة:
مواضيع ذات صلة
مقالات ذات صلة
Digital Wallet المحفظة الرقمية
Lenders المقرضون
Cashier’s Cheque الشيك المصرفي
انضم إلى مالبيديا
لنشاركك بكل جديد مباشرة إلى بريدك